多家房企拟采用备用信用证发行模式境外发行美元债，新城等在列

据公司情报专家《财经涂鸦》消息，近日多家房企传出将采用备用信用证发行模式在境外重启发行美元债的工作，包括旭辉、新城、碧桂园及远洋地产，备证行均为浙商银行。

此前，房企发行美元债的融资窗口近乎关闭，融资成本较高，二级市场价格走高以及市场信心较低等因素皆导致房企暂未能找到合适的窗口期发行美元债进行再融资。

采用备用信用证发行模式，意味着房企发行美元债时由银行提供备用信用证，若债券发生违约，则由开证行承担兑付责任，约等于银行为该笔债劵提供了信用担保。

此前3月18日，卓越集团旗下深圳市卓越商业管理有限公司宣布成功发行了一笔总额为1亿美金的3年期美元债，发行利率为2.91%，由浙商银行深圳分行提供以美元计价、不可撤销的备用信用证。

绿城中国也曾在今年1月宣布发行4亿美元2.3%增信债券，由浙商银行杭州分行提供单笔不可撤销备用信用证。

在一定程度上，备用信用证发行模式为房企恢复美元债再融资通道提供了可行的方法，而拥有备用信用证的新发美元债因其拥有的信用担保也可降低发行成本，提高债劵的评级，帮助企业打开再融资窗口，缓解短期流动性压力。

若上述美元债新发计划成功获得审批并落地，或将在一定程度上提振市场信心。

关键词： 多家房企拟采用备用信用证发行模式境外发行美元债