深圳各大银行抓紧布局，推进“跨境理财通”筹备工作

跨境理财通是大湾区金融互联互通的一个重要里程碑。5月21日，《粤港澳大湾区“跨境理财通”业务试点实施细则(征求意见稿)》结束征求意见，意味着其落地在即。面对大湾区强劲的市场需求，深圳各家内外资商业银行火力全开，积极蓄力备战跨境理财通业务。

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各家银行抓紧筹备布局先机

“跨境理财通的推出既给大湾区金融机构带来新的挑战，同时也是金融机构精进业务、提升服务的重要契机。”渣打中国财富管理部总经理梁大伟在接受记者采访时表示，在筹备初期已根据监管要求，进行了理财通产品的准备和系统的搭建，并与渣打香港系统互联。后续还将进一步完善业务流程，优化客户体验，同时开展更多的投资者教育工作。

恒生中国也同样在积极推进“跨境理财通”项目的筹备工作。恒生银行(中国)有限公司副行长兼财富管理及个人银行业务主管秦宜表示，目前已在跨境账户开立、资金划转、产品上线、认购及后续服务等多个方面进行综合布局，争取在相关政策落地后成为首批提供服务的银行。

外资行利用自身优势摩拳擦掌外，国有大行也在抓紧筹备，布局先机。深圳工行表示，将依托自身客户、产品、渠道、资金、科技、境内外一体化优势，协同港澳机构提前准备制度规程、系统研发、产品设计等工作。深圳中行具有全球化优势以及跨境服务经验，将联合中银香港、中国银行澳门分行进行合作联动，且将为湾区客户推出“跨境理财通”专属服务方案。深圳农行近年来打造和完善包括跨境金融在内的六大金融服务体系，已经在跨境金融产品上进行了一系列的探索。

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满足投资者多元配置需求

“跨境理财通”仅针对个人投资者，并将投资者进一步分为北向通中的港澳投资者和南向通中的内地投资者。对于开户流程，此次征求意见稿首次提出了内地合作银行可以代理港澳销售银行开户见证，为合资格的内地投资者提供“南向通”投资户见证开户服务。在疫情常态化下，进一步提升了内地居民开立港澳账户的便利性。

“在初期阶段南向通的机遇会比较多，因为香港市场相对会有多一些投资选择。”渣打银行大中华及北亚地区财富管理区域业务主管江碧彤认为，由于初期产品的类型、额度和开户流程等因素，理财通初期的业务量不会出现一个爆炸性的增长。但渣打银行很看好理财通对业务前景长远的影响，相信它会成为渣打大湾区财富管理业务很大的增长动力。

“希望参与跨境理财通的投资者，目的是非常相似的，最为看重的就是分散投资。”梁大伟表示，内地投资者对于海外投资需求很大，主要是由于外汇管制，资金无法自由往返，所以需要海外投资渠道，把国内资产尤其是人民币计价的资产进行分散。此外，除了抓住中国新经济发展，这些投资者也希望可以抓住全球机遇，尤其是疫情之下，高科技和医疗健康行业正在飞速发展。

而对香港投资者说，目前参与中国资本市场主要通过两地互认基金、QFII来投资产品。梁大伟认为，未来通过跨境理财通，香港投资者可以通过购买非保本的净值化理财产品和1-3级内地公募基金，把握中国新经济的机会，包括产业转型、新基建，或者是医疗健康等潜力较大的领域。

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起步稳健重视投资者权益保护

记者注意到，此次征求意见稿非常重视对投资者的权益保护，重视对投资者的教育，要求内地投资者个人满足投资经验满2年且金融资产100万以上条件，才可在内地合作银行投资港澳理财产品。

“跨境理财通开通以后，对于两地投资者可能都是一个比较新的体验，而征求意见稿提到理财通初期主要是以中低风险产品为主。”梁大伟认为，从投资者保护的角度看，这个安排较为稳健。随着后续地进一步运作，监管机构可能会逐步放宽产品类别，给投资者更多的选择。

此外，征求意见稿中，大湾区内银行跨境合作的模式由市场原先猜测的“一对一”，变为“一对多”。江碧彤认为在“一对一”模式下，出于对系统标准统一性和业务对接便利性的考察，以往银行会倾向于选择同一集团在内地或港澳的另一个金融主体建立合作，造成相对封闭的合作环境。而“一对多”的模式则彻底打开了这一局面，“我们可以把‘一对多’的合作模式视为理财通中面向金融机构的‘普惠’政策。它可以为很多希望参与理财通，但在境外没有太多分支网点的内地金融机构提供了参与理财通业务的机会。”

关键词： 银行业 跨境理财通 投资者 金融机构